什么是凯利公式？
F = ( ( R + 1 ) * P - 1 ) / R
P =系统利润准确度的百分比。
R =交易利润与交易损失的比率。
如果用一个准确率为65%，胜者为败者为1.3倍的系统例子进行计算。
f =((1.3+1)* 0.65-1)/1.3 =用于交易的资金的38%。
在本例中，您将使用38%的自有资金来支持每笔交易。如果你的账户有654.38+000万元，用38万元除以保证金，就可以算出签约数。
凯利公式的盲点
凯利的公式最初是为了帮助规划电子比特流的设计，但后来被引用来赌21点。麻烦在于一个简单的事实，即21点不是商品，也不是交易。当你赌21点时，你可能输的钱数限于你投入的筹码，你可能赢的利润限于下注筹码的范围。但商品交易的输赢程度并不准确，会对资产或输赢造成很大的冲击。
改进的资金管理模式-待续..
短线交易提示节选
换个方向，把最大的亏损当做资产。
当我们不断寻找驯服市场这头野兽的方法时，我们的交易生涯就在投机的摇摆中蹒跚前行。但是，通过这种搜索，我们得到一些基本的概念，可以用来计算下一次销售的合同数量。
其中一个概念是用我们的账户余额除以保证金加上这个系统过去见过的最大平仓损失，这是绝对合理的。你以后可能遇到的损失不一定更大，但也差不多，所以最好准备足够的钱和存款作为支撑。其实当我发现一个人需要保证金加1.5倍最大平仓损失才安全的时候，我真的很震惊。
所以，如果保证金是1，000，000元，系统过去最大的平仓损失是30，000元，你需要1，450元来交易一个合约(1，000，000+30，000 * 1.5 =
*投机者的赚钱方式来自于他们的资金管理方式，而不是什么神奇神秘的制度或者炼金术士的秘方。成功的交易会赚钱，成功的交易结合适当的资金管理会创造巨大的财富。
*在你学会理财之前，你只是一个微不足道的小投机者，这里赢，那里输，却永远赚不到大钱。商品期货交易的利润魔戒是你够不着的。你只是在交易之间徘徊，只能捡到几块钱，却无法积累财富。
1.凯利公式是最优的资金管理公式吗？
有人说凯利公式是信息论推导出来的，没学过信息论，不懂。
有人说21的游戏用凯利公式，我对21有所了解。说说我的看法。除了拉里·威廉说凯利公式可以在21打，我没见过这样的说法，就算有也没什么，因为既然21的很多专家都没提过这个公式，那它的使用就不可能有必要。
21也叫二十一点，黑杰克。使用两种方法可以提高赌徒的优势。第一种是使用基本策略，第二种是在使用基本策略的基础上使用算牌法。基本策略是出牌不算已经打出的牌，所以它把每局的胜率看成是不变的，所以每局的赌注应该是一样的，这样可以把胜率提高到49%(不过要看规则)。算牌的规则是通过计算已经打出的牌来估计没有打出的牌。要看每场比赛胜率的变化。所以胜率较高(> 50%)的时候要多投注，胜率较低(< 50%)的时候要尽量少投注(21分游戏要求您投注)。可见这个系统的胜率并不是恒定的。正是因为赌注的变化，赌客可能比赌场更有优势。